Roční efektivní úroková sazba je skutečný výnos na spořicím účtu nebo jakékoli úročené investici, když se vezmou v úvahu účinky skládání v průběhu času. Nominální úroková sazba neodráží účinky složeného úročení nebo provizí, které tyto finanční produkty přinášejí. Podívejme se, jak se můžeme naučit, jak funguje efektivní roční úroková sazba.
Jaká je efektivní roční úroková sazba?o
Roční efektivní úroková sazba je skutečný výnos na spořicím účtu nebo jakékoli úročené investici, když se vezmou v úvahu účinky skládání v průběhu času. Odráží také skutečné procento dlužné na úrocích z půjčky, kreditní karty nebo jakéhokoli jiného dluhu. Nazývá se také efektivní úroková sazba, efektivní sazba nebo ekvivalentní roční sazba (RPSN).
K čemu je efektivní roční úroková sazba?
Vkladový certifikát (CD), spořicí účet nebo nabídku úvěru lze inzerovat s nominální úrokovou sazbou i s roční efektivní úrokovou sazbou. Nominální úroková sazba neodráží účinky složeného úročení nebo provizí, které tyto finanční produkty přinášejí. Roční efektivní úroková míra je skutečná ziskovost. To je důvod, proč je roční efektivní úroková sazba důležitým finančním konceptem, kterému je třeba porozumět. Více nabídek budete moci přesně porovnávat pouze tehdy, budete-li znát efektivní roční úrokovou sazbu pro každou z nich.
Vzorec pro výpočet efektivní roční úrokové sazby
Ačkoli to lze provést ručně, většina investorů používá finanční kalkulačku, tabulkový procesor nebo online program. Investiční weby a další finanční zdroje navíc pravidelně zveřejňují efektivní roční úrokovou sazbu úvěru nebo investice. Tento údaj je také obvykle zahrnut v prospektu a marketingových dokumentech vypracovaných emitenty cenných papírů. Pro výpočet roční efektivní úrokové sazby se používá následující vzorec:
Vzorec pro výpočet efektivní roční úrokové sazby.
Příklad použití efektivní roční úrokové sazby
Uveďme si příklad, abychom lépe pochopili, jak aplikovat efektivní roční úrokovou sazbu. Předpokládejme, že máme dvě investice:
- Investice A platí 10% úrok složený měsíčně.
- Na druhou stranu, investice B platí 10,1 % složených pololetně.
Takže, která z těchto dvou investic je lepší? V obou případech je vyhlášenou úrokovou sazbou nominální úroková sazba. Roční efektivní úroková sazba se vypočítá úpravou nominální úrokové sazby podle počtu období kapitalizace, které finanční produkt za určité časové období zažije. V tomto případě je tato lhůta jeden rok. Vzorec a výpočty jsou následující:
- Pro investici A by to bylo: (1 + (10 % ÷ 12)) ^ 12 – 1 = 10.47 %
- Pro investici B by to bylo: (1 + (10.1 % ÷ 2)) ^ 2 – 1 = 10.36 %
Investice B má vyšší uvedenou nominální úrokovou sazbu, ale roční efektivní úroková sazba je nižší než efektivní sazba investice A. Důvodem je to, že investice B se v průběhu roku skládají méněkrát. Pokud do jedné z těchto investic investujeme například 5 milionů eur, špatné rozhodnutí by nás stálo více než 5.800 XNUMX eur ročně.