Společnosti zaměřené na tyto suroviny jsou klasifikovány podle dvou kritérií, která by měla být při uzavírání smluv o těchto finančních produktech zohledněna. Zaprvé, na základě jejich velikosti. Menší společnosti samozřejmě nesou největší riziko . Dále se rozlišuje mezi producenty a provozovateli. Provozovatelé přebírají riziko průzkumu a těžby, zatímco producenti se zaměřují na zpracování a distribuci. Tato informace je klíčová při formalizaci této investiční možnosti.
Je také důležité poznamenat, že hlavním trhem pro obchodování se zlatem, stříbrem a dalšími nedrahými kovy (jako je hliník, měď, olovo, nikl, zinek a cín) je COMEX. Platina je však výjimkou, protože jejími primárními trhy jsou TOCOM, kde se transakce provádějí v japonských jenech, a NYMEX. To jsou finanční trhy, které byste měli navštívit, pokud chcete investovat své úspory do některé z výše uvedených komodit nebo jiných s podobnými vlastnostmi.
Na druhou stranu je trh se zlatem silně ovlivněn toky generovanými na futures trzích. Zatímco korelace u ropy je 50 %, v případě zlata lze cenu vysvětlit 70 % až 90 %. V každém případě nelze zapomínat, že mezi poskytovatele produktů na finančním trhu patří Merrill Lynch, Ruffer a SG, mezi nejvýznamnější. To jsou společnosti, které uvádějí na trh produkty tohoto typu a nabízejí různá řešení malým a středním investorům.
Komodity: vysoká volatilita
Mezi nejdůležitější charakteristiky tohoto typu investice, známého jako alternativní, patří použití jiných měn než eura . Je skutečně důležité pamatovat na zhodnocování amerického dolaru vzhledem k historické negativní korelaci mezi ním a některými z nejdůležitějších komodit. Dále je důležité poznamenat, že volatilita fondů založených na těchto finančních aktivech se pohybuje kolem 20 %. Riziko u těchto transakcí je proto vždy mnohem vyšší, až do té míry, že ve vašem alternativním investičním portfoliu může dojít k významným výkyvům.
To znamená, že rozdíly mezi jeho maximální a minimální cenou jsou velmi významné a v každém případě vyšší než u jiných konvenčnějších investic, jako je nákup a prodej akcií na akciovém trhu. Díky vysoké míře volatility cen je to velmi vhodný produkt pro obchodování nebo spekulativní operace. Můžete vydělat spoustu peněz, ale ze stejného důvodu můžete také cestou hodně peněz ztratit.
Jak je najmout?
Dalším rizikovým faktorem je významný vliv, který mají ETF a další derivátové nástroje na cenu těchto komodit a na příliv a odliv tohoto finančního aktiva. Je třeba si uvědomit, že burzovně obchodované fondy (ETF) jsou hybridem tradičních investičních fondů a nákupu a prodeje akcií na akciových trzích. Jejich výhodou je nabídka konkurenceschopnějších poplatků , což vám umožňuje maximalizovat výnosy z některých z těchto komodit a potenciálně ušetřit značné částky na nákladech na správu a údržbu.
ETF (burzovně obchodované fondy) na druhou stranu nabízejí širokou škálu modelů, které tuto funkci poskytují. Jsou založeny na různých komoditách: mimo jiné zlatě, kávě, pšenici, sójových bobech a kakau . Prostřednictvím dobře definovaného investičního portfolia, od jeho vytvoření až po vypořádání transakcí, můžete směřovat své investice ve všech časových horizontech: krátkodobém, střednědobém a dlouhodobém. To je přizpůsobeno vašemu investorskému profilu jako malého nebo středního investora: agresivnímu, středně velkému nebo konzervativnímu/defenzivnímu.
Přímý pronájem
Na druhou stranu existuje také možnost zvýšení těžební produkce , což vám umožní nakupovat suroviny přímo na trzích, kde se tyto finanční produkty kupují a prodávají. To není způsobeno novými doly, ale spíše zvýšenou produkcí ze stávajících dolů. Toto riziko je zmírněno vysokými dividendami vyplácenými společnostmi zodpovědnými za jejich marketing. Za zmínku stojí, že jejich politika reinvestic byla minimální, což je vždy výhodné pro malé a střední investory.
V tomto ohledu je velmi zajímavé poznamenat, že mnoho veřejně obchodovaných společností je úzce spjato s produkcí těchto surovin, a to jak na domácím, tak na mezinárodním trhu. To vám od nynějška umožňuje lépe diverzifikovat vaše investice , aniž byste ohrozili ziskovost vašich finančních transakcí, což je přesně to, co chcete. Můžete tak investovat svůj kapitál například do pšenice nebo kakaa, komodit, které v posledních měsících vykazovaly vysoké výnosy.
Suroviny ve fondech
Další alternativou pro směrování vašich investic jsou investiční fondy tohoto typu . Jednou z jejich hlavních výhod je, že je lze doplnit dalšími finančními aktivy, ať už z fixních příjmů, akcií nebo i jiných alternativních modelů, jako je tento. To vám umožňuje diverzifikovat vaše investice optimálním a stabilním způsobem a budovat tak velmi atraktivní portfolio úspor pro střednědobé a dlouhodobé období. Slouží to jako investiční strategie pro maximalizaci výnosů z vašich úspor v těchto obdobích.
Na druhou stranu investiční fondy založené na těchto unikátních finančních aktivech nabízejí alternativu ke konvenčnějším investicím, zejména v případě, že na akciových trzích z nějakého důvodu dojde k významné nestabilitě . Poskytují řešení nedostatku investičních možností kromě pouhého nákupu a prodeje akcií na akciovém trhu, jak se v současné době děje s obratem trendu akciového trhu z býčího na medvědí. To vás nepochybně může odradit od snahy o navýšení vašich úspor.
Charakteristika těchto trhů
Není pochyb o tom, že jednou z výhod, které nabízí investování do komodit, je využití oportunitních nákladů spojených s držením prémií v rozvahách v důsledku vyšších úrokových sazeb . To převažuje nad jinými technickými a možná i zásadními aspekty. Investování do komodit totiž vždy bylo pro malé a střední investory snadno dostupným zdrojem, zejména v letech, kdy klíčovou charakteristikou byla cenová stabilita.
Dále nelze zapomínat, že tento typ investice nebyl vůbec spekulativní, ačkoli se jeho struktura změnila z hlediska fungování. Do té míry, že investování do těchto specializovaných produktů již není stejné. Není divu, že rizika jsou stále vyšší, částečně kvůli jejich vysoké volatilitě, která může při tvorbě cen dosáhnout až 30 % nebo 40 %. To ještě více ztěžuje úpravu cen, a to jak při nákupu, tak při prodeji.
Současná situace na trzích
V současné době jsou některé komodity vysoce ziskové a nabízejí výnosy převyšující výnosy akciových trhů. To platí zejména pro drahé kovy, které za poslední rok přinesly výnosy z úspor téměř 50 % . Zejména zlato funguje jako bezpečné aktivum v obdobích stability na akciových trzích a přitahuje značnou část investorů, kteří hledají klid při budování svých investičních portfolií.
Nakonec je třeba také zdůraznit, že tato třída investic by měla sloužit jako doplněk hlavních. Nikdy jako prioritní pohyb, protože tato investiční strategie může mít nežádoucí účinky na váš výkaz zisku a ztráty. Kromě další řady více technických úvah. V každém případě byste měli analyzovat tyto investiční návrhy, protože v tomto druhu operací se surovinami je v sázce hodně. Protože na druhou stranu se většina těchto operací provádí v jiných měnách než je euro: americký dolar, švýcarský frank nebo japonský jen. S peněžními náklady, které směnárna s sebou přináší u každého z vybraných finančních produktů: provize, poplatky atd.