Evropský finanční sektor právě zaznamenal milník ve vývoji bankovních peněz. Skupina sedmi významných britských institucí , včetně španělské Banco Santander, dokončila první reálné transakce se zákazníky s využitím tokenizovaných vkladů v britských librách.
Iniciativa, koordinovaná odvětvovým sdružením UK Finance, ukazuje, že tradiční vklady mohou získat programovatelné a okamžité vypořádací funkce, aniž by opustily rozvahy bank nebo ztratily standardní regulační ochranu. Tento vývoj přichází uprostřed rostoucího zájmu bank držet krok se stablecoiny.
Co jsou tokenizované vklady a jak se liší od stablecoinů?
Na rozdíl od jiných krypto aktiv je tokenizovaný vklad digitální reprezentací konvenčního bankovního vkladu . Zákazník si své peníze uchovává v bance, ale tento zůstatek lze přesouvat prostřednictvím infrastruktur založených na blockchainu a provádět automaticky.
Podle zastánců britského projektu tyto nástroje zůstávají závazkem vydávající banky a zachovávají si ochranu, kterou nabízejí systémy pojištění vkladů. Nejedná se o stablecoiny vydané soukromými subjekty mimo bankovní systém, ale spíše o technologický vývoj komerčních peněz, které již existují na milionech účtů.
Pilotní projekt s hypotékami a platbami mezi jednotlivci
Testy provedené britským konsorciem se zaměřily na dva specifické případy použití. Na jedné straně byly prováděny operace refinancování hypoték , v nichž peníze klienta zůstávaly rezervovány na jeho účtu, dokud nebyly splněny všechny zákonné podmínky pro uvolnění finančních prostředků.
Na druhou stranu byl simulován nákup a prodej produktů na tržištích. V tomto scénáři byla částka preventivně zablokována na účtu kupujícího a prodávajícímu byla převedena až po potvrzení přijetí dohodnuté položky. Tento mechanismus snižuje riziko podvodu a eliminuje nutnost důvěřovat, že druhá strana splní své závazky.
Technologickou infrastrukturu vyvinula společnost Quant, zatímco EY se starala o projektový management a Linklaters poskytovala právní poradenství. Klíčem k experimentu je interoperabilita mezi konkurenčními bankami , čehož se v předchozích testech prováděných izolovaně nepodařilo dosáhnout.
Santander a sázka na programovatelné peníze
Zapojení Banco Santander do této iniciativy staví španělskou banku na prominentní místo v závodě o tokenizované bankovnictví. Skupina, v jejímž čele stojí Ana Botín, se spolu s dalšími institucemi, jako jsou Barclays, HSBC, Lloyds, NatWest a Nationwide , účastní projektu, jehož cílem je vytvořit společnou vrstvu umožňující programově přesouvat vklady mezi různými bankami, podobně jako Barclays zkoumá blockchainovou platformu pro optimalizaci svých služeb.
Společnost UK Finance uvedla, že testy poprvé prokázaly, že tokenizované vklady mohou cirkulovat mezi různými institucemi s plnou právní platností. To představuje zlepšení oproti předchozím pilotním projektům, které obvykle fungovaly v uzavřených systémech jednotlivých bank.
Další kroky: likvidace digitálních aktiv
Konsorcium se nezastaví pouze u plateb. Podle oficiálního oznámení bude další fáze projektu zahrnovat využití tokenizovaných zákaznických prostředků k vypořádání digitálních aktiv , jako jsou dluhopisy vydané na blockchainu. To by přímo propojilo bankovní vklady s tokenizovanými akciovými trhy.
Myšlenka je, že tokenizovaný vklad by mohl sloužit jako platební prostředek při nákupu a prodeji digitálních finančních nástrojů , což by připravilo cestu k hlubší integraci mezi tradičním bankovnictvím a ekosystémem digitálních aktiv. I když zatím neexistují konkrétní data, zastánci projektu jsou přesvědčeni, že tato funkce bude k dispozici v blízké budoucnosti.
Britský pilotní projekt ukazuje, že tokenizace bankovních vkladů překročila rámec teorie a stala se operační realitou pro skutečné zákazníky . Kombinace programovatelnosti, interoperability a regulační ochrany nabízí bankám způsob, jak konkurovat stablecoinům, aniž by se vzdaly své ústřední role ve finančním systému. Účast Santanderu podtrhuje zájem španělských institucí, aby si tuto transformaci, která by mohla v nadcházejících letech předefinovat pohyb peněz v Evropě, nenechaly ujít.
